開發商品的交易系統 - 基礎篇 [15] - 假突破 | 幣圖誌Bituzi

此次要驗證的概念為假突破，先引用一段文章作為基礎的觀念引導：判斷真假突破的四條原則

假突破(False breakout)

假突破是指在某種技術圖形中價格突破阻力線或支撐線後，由於動能不足，沒有繼續上漲或下跌，而是掉頭向相反方向運動的情況。
假突破的投資應用
假突破是許多技術分析失效之處，如果投資者單純依賴技術分析，在遇到假突破時就會遭遇損失。技術分析認為需要依靠其他的技術指標來確認突破是否有效。

趨勢線的突破對買入、賣出時機等的選擇具有重要的分析意義，而且即使是市場的造市者往往也會根據趨勢線的變化採取市場運作；因此，搞清趨勢線何時為之突破，是有效的突破還是非有效的突破，於投資者而言是至關重要的。事實上，股價在趨勢線上下徘徊的情況常有發生，判斷的失誤意味著市場操作的失誤，以下提供一些判斷的方法和市場原則，但具體的情況仍要結合當時的市場情況進行具體的分析。

(1)收盤價的突破是真正的突破
技術分析家經研究發現，收盤價突破趨勢線，是有效的突破，因而是入市的信號。以下降趨勢線即反壓線為例，如果市價曾經沖破反壓線，但收盤價仍然低於反壓線，這證明，市場的確曾經想試高，但是買盤不繼，賣盤湧至，至使股價終於在收市時回落。這樣的突破，專家認為並非有效的突破，就是說反壓線仍然有效，市場的淡勢依然未改。

同理，上升趨勢線的突破，應看收盤價是否跌破趨勢線。在圖表記錄中常有這樣的情況發生:趨勢線突破之後，股價又回到原來的位置上，這種情況就不是有效的突破，相反的，往往是市場上的陷阱。

(2)判斷突破的原則
為了避免入市的錯誤，技術分析專家總結了幾條判斷真假突破的原則:

A.發現突破後，多觀察一天如果突破後連續兩天股價繼續向突破後的方向發展，這樣的突破就是有效的突破，是穩妥的入市時機。當然兩天後才人市，股價已經有較大的變化：該買的股價高了;該拋的股價低了，但是，即便那樣，由於方向明確，大勢已定，投資者仍會大有作為，比之貿然入市要好得多。

B.注意突破後兩天的高低價
若某天的收市價突破下降趨勢線(阻力線)向上發展，第二天，若交易價能跨越它他的最高價，說明突破阻力線後有大量的買盤跟進。相反，股價在突破上升趨勢線向下運動時，如果第二天的交易是在它的最低價下面進行，那麼說明突破線後，賣盤壓力很大，值得跟進賣出。

C.參考成交量
通常成交量是可以衡量市場氣氛的。例如，在市價大幅度上升的同時，成交量也大幅度增加，這說明市場對股價的移動方問有信心。相反，雖然市價標升，但交易量不增反減，說明跟進的人不多，市場對移動的方問有懷疑。趨勢線的突破也是同理，當股價突破支撐線或阻力線後，成交量如果隨之上升或保持平時的水準，這說明破線之後跟進的人多，市場對股價運動方向有信心，投資者可以跟進，搏取巨利。然而，如果破線之後，成交量不升反降，那就應當小心，防止突破之後又回復原位。事實上，有些突破的假信號可能是由於一些大戶入市、大盤迫價所致，例如大投資公司入市，中央銀行幹預等。但是市場投資者並沒有很多人跟隨，假的突破不能改變整個盤勢，如果相信這樣的突破，可能會上當。

D.側向運動 [ 橫向盤整 ]
在研究趨勢線突破時，需要說明一種情況:一種趨勢的打破，未必是一個相反方同的新趨勢的立即開始，有時候由於上升或下降得太急，市場需要稍作調整，就形成所謂牛皮狀態。側向運動會持續一些時間，有時幾天，有時幾周才結束。技術分析家稱運為消化階段或鞏固階段。側向運動會形成一些複雜的圖形。

側向運動結束後的方向是一個比較複雜的問題。

認識側向運動的本質對把握股價運動的方向極為重要。有時候，人們對於股價來回窄幅運動，其意，大有迷失方向的感覺。其實，側向運動既然是消化階段，就意味著上升過程有較大阻力;下跌過程被買盤，買家和賣家互不相讓，你買上去，我拋下來。在一個突破阻力線上升的行程中，側向運動是一個打底的過程，其側向度越大，甩掉牛皮狀態上升的力量也越大，而且，上升中的牛皮狀態是一個密集區。同理，在上升行程結束後，市價向下滑落，也會出現側向運動。

側向運動所形成的密集區，往往是今後股價反彈上升的阻力區，就是說沒有足夠的力量，市場難以突破密集區，改變下跌的方向
資料來源 : 判斷真假突破的四條原則
以下介紹一篇Larry Williams 近期的文章,內容談論的是屬於K線型態的假突破。

摘要的原文如下
**** for long entry ****
1) Market closes below prior low
2) Market then closes above the high of the low close day
3) Market then follows through the second close day.

**** for Short entry ****
1) Market closes above prior High
2) Market then closes below the Low of the High close day
3) Market then follows through the second close day.

從上述的描述與圖片要開始轉化成交易策略，首先透過簡單的指標來顯示所要觀察的現象

測試程式碼
inputs:EntryType(1), Length(24),Mult_L(1),LengthS(20),Multi_S(0.9),timeEntry(900),TimeExit(945);
vars: IsBalanceDay(False),MP(0),EntryLong(false),EntryShort(false);

MP = MarketPosition ;
if DAYofMonth(Date) > 14 and DAYofMonth(Date) < 22 and DAYofWeek(Date)= 3
then isBalanceDay = True else isBalanceDay =False ;

{ 進場條件 1，原始的想法 }
if EntryType = 1 then Begin

{買方環境及進場作多價格設立 }
EntryLong = Close[1] < Low[2] ;
if EntryLong then Value1 = High[1]+1 ;

{賣方環境及進場作空價格設立 }
EntryShort = Close[1] > High[2] ;
if EntryShort then Value2 = Low[1]-1 ;

if time >= timeEntry and time <= TimeExit then Begin

if EntryLong then Buy next bar at Value1 stop ;
if EntryShort then Sell next bar at Value2 stop ;
end;
end;

{ 進場條件 2，加上多一根K棒確認及振幅濾網 }
if EntryType = 2 then Begin
EntryLong = Close > High[1] and Close[1] < Low[2] and Range[1] > Average(Range,4)[1]*Mult_L ;
EntryShort = Close < Low[1] and Close[1] > High[2] and Range[1] > Average(Range,4)[1]*Multi_S ;

if time >= timeEntry and time <= TimeExit then Begin
if EntryLong then Buy next bar at High stop ;
if EntryShort then Sell next bar at Low stop ;
end;
end;

{ 簡單的出場規則 }
if MP > 0 then ExitLong next bar at Lowest(Low,Length) stop ;
if MP < 0 then ExitShort next bar at Highest(High,LengthS) stop ;

if IsBalanceDay then setExitonClose ;

進場條件 1
台指期 60 min K 多空留倉交易週期 2004/8/31~ 2014/8/29 交易成本 1200